Las tasas del Tesoro pueden ayudarlo a predecir si las tasas hipotecarias aumentarán o disminuirán.
Un desafío al comprar una hipoteca es decidir si fijar la tasa actual o esperar para ver si caen las tasas de interés. . Si bien no es una ciencia exacta, vigilar ciertas tasas de seguridad del Tesoro le dará una buena indicación de los posibles cambios en las tasas hipotecarias. Los prestamistas hipotecarios valoran los nuevos préstamos basados en las tasas de mercado, donde las tasas del Tesoro son los principales puntos de referencia.
Índice de referencia del Tesoro a 10 años
De la gama de términos de seguridad del Tesoro que va de 13 semanas a 30 años, el Tesoro a 10 años la tasa es ampliamente aceptada como la tasa de referencia para las tasas hipotecarias a 30 años. Si bien parece que la tasa hipotecaria a 30 años debería basarse en el Tesoro a 30 años, el plazo efectivo de una hipoteca a 30 años, o la garantía respaldada por hipotecas, promedia de siete a 10 años. Con una hipoteca, una parte del capital se paga cada mes y los propietarios a menudo venden o refinancian para pagar los préstamos hipotecarios temprano. Como resultado, los prestamistas hipotecarios basan gran parte de sus decisiones de fijación de tasas en lo que está sucediendo con la tasa del Tesoro a 10 años.
Histórico Diferencial
Los prestamistas hipotecarios utilizan la tasa del Tesoro como guía y no como una base absoluta para las tasas de préstamos hipotecarios. El diferencial de tasas históricas entre el Tesoro a 10 años y las hipotecas a 30 años pasó la mayor parte del tiempo entre el 1,5 y el 2 por ciento. Sin embargo, las tasas hipotecarias han sido tan altas como 3 por ciento más que la tasa del Tesoro, y el diferencial se ha reducido a tan solo 1 por ciento. A más corto plazo, observe al Departamento del Tesoro para ver si las tasas suben o bajan, porque el diferencial actual no cambiará en el corto plazo.
Valores respaldados por hipotecas
Si su nueva hipoteca cumple con las pautas de cualquiera de los dos la Administración Federal de Vivienda, la Administración de Veteranos, Fannie Mae o Freddie Mac, su nuevo préstamo hipotecario se empacará junto con muchos préstamos similares y ese "grupo" de hipotecas se dividirá y se venderá a los inversionistas en los mercados de bonos. Los valores respaldados por hipotecas tienen garantías implícitas del gobierno, y estos bonos compiten con los valores del Tesoro por dólares de los inversores. El empaquetado de nuevos préstamos hipotecarios en valores respaldados por hipotecas es la razón por la cual las tasas hipotecarias son uniformes en todo el país y están estrechamente vinculadas a las tasas de seguridad del Tesoro.
Hipotecas de tasa ajustable
La tasa de una hipoteca de tasa ajustable o ARM puede estar vinculado a una parte diferente del espectro de seguridad del Tesoro. La tasa en un ARM se calculará usando una tasa índice más un spread. La tasa del Tesoro a un año se usa comúnmente como una tasa de índice ARM. Con los préstamos ARM, la tasa inicial puede tener poco que ver con la tasa del Tesoro y se establecerá como una tasa de "avance" para atraer negocios. Una vez que un préstamo ajustable comienza a ajustarse, si el Tesoro es la tasa índice, la tasa ARM estará directamente vinculada a las tasas cambiantes en el mercado de Tesorería.
